Задать вопрос
Рубрикатор всех статей

Простое объяснение консолидации
18.03.2013

Автор:
Авторские материалы, размещенные на сайте, выражают экспертное мнение и носят рекомендательный характер. Материалы основаны на нормативных актах, действительных на момент публикации.
Для поиска на странице нажмите CTRL+F

Консолидация отчетности – процесс трудоемкий, в нем возникает много сложностей: отражение объединения бизнеса, выявление и обесценение гудвилла, признание неконтролирующей доли и другие консолидационные поправки. Поэтому главное при консолидации – понять, что в ней происходит, тогда и расчеты станут прозрачнее, и их «автоматизм» будет осознанным, а не просто заученным.

Что такое консолидация?

Консолидация– это составление отчетности нескольких компаний одним «конечным владельцем», материнской компанией (далее – МК).

Котировать акции дочерних компаний (далее – ДК) не имеет большого смысла, так как на то они и «дочки», чтобы не принимать важных решений и не «отвечать за свое поведение». Отсюда следует важнейший принцип консолидации: «дочки» при консолидации отчетности как бы перестают быть самостоятельными субъектами экономической деятельности и становятся всего лишь набором имущества (активов) и долгов. При составлении отчетности считаем, что у них больше нет ни собственного капитала, ни собственной прибыли, есть только активы и обязательства, то есть они имеют только «чистые активы».

Примечание. Сразу отметим, что так как итоги по дебету и кредиту должны совпадать и должно работать бухгалтерское уравнение (Активы = Обязательства + Капитал), то чистые активы можно получить двумя способами:

– сложить все активы ДК и вычесть из полученной суммы всю ее задолженность

или

– просто сложить все компоненты капитала ДК.

Нам это потребуется в расчете чистых активов, который критически важен для консолидации.

Итак, у нас есть баланс (отчет о финансовом положении) и отчет о совокупном доходе как МК, так и ДК. Если данные этих отчетов компаний просто постатейно сложить, получится «неприятная история», особенно с балансом. Почему?

У МК на балансе есть инвестиции в ДК (так как она за акции ДК, которые и «прячутся» за инвестициями, когда-то заплатила). Причем акции ДК были приобретены по рыночной стоимости (кроме случая, когда ДК была учреждена). Данные акции ДК должны в идеале стоить приблизительно столько, сколько стоит ее «имущество».

Примечание. Разные сложности типа гудвилла (переплаты за акции сверх стоимости чистых активов) и торговой марки ДК (которая на балансе быть не должна, но при покупке ДК оплачивается, как правило, материнской компанией) оставим на потом – сначала поймем, куда «девается» капитал ДК.

Если постатейно прибавить к данным баланса МК (с инвестицией как активом) все данные баланса ДК, мы получим одни и те же активы, учтенные дважды,– акции и чистые активы ДК. Нам в консолидированной отчетности нужны только последние – они работают на МК, а за акции она просто когда-то заплатила, чтобы активами и обязательствами управлять и получать свою часть прибыли ДК. Поэтому никакой агрегации делать нельзя – нужно это задвоение убирать.

Как консолидировать?

Дата покупки акций ДК

Проще всего, конечно, взять и прибавить все активы и обязательства ДК на дату покупки к активам и обязательствам МК, заменив ими инвестиции в акции, которые включены в строку «Инвестиции» в активах МК. Проводка у МК получится очень простая:

Д-т         «Активы МК на сумму активов ДК»

К-т         «Инвестиции МК в акции ДК»

К-т         «Обязательства МК на сумму обязательств ДК»

Так на самом деле и делается, если консолидация осуществляется с помощью современной интегрированной информационной системы. Дальше все происходит автоматически: так как ДК – просто подразделение МК, результаты и операции ДК учитываются у МК в балансе и отчете о совокупном доходе, и никаких особых проблем нет. Почти нет.

Однако, чтобы представить весь механизм консолидации, предположим, что у нас нет «SAP R/3» или «Oracle». Мы будем консолидировать отчетности не на дату покупки, а на дату отчетности. Мы просто не увидим отчетности ДК на дату покупки и не будем знать, сколько у нее было основных средств, дебиторов, кредиторов ">

...

Для получения полного доступа к сайту, Авторизуйтесь или купите полный доступ, либо пройдите бесплатную регистрацию!


вернуться назад